בחודש מרץ 2023 התרחשה קריסת הבנק השני בגודלו בהיסטוריה של הבנקאות האמריקאית. כך כותב Robert Charette בפרסום של Cutter Consortium.
מדובר ב-Silicon Valley Bank.
במאמר המעניין מנתח Charette את הגורמים לקריסת הבנק.
קוראי האנגלית שביניכם מוזמנים לקרוא את המאמר במלואו. הסבר נפלא על איך לא לנהל סיכונים?
הפוסט יכול להיכתב גם בבלוג שלי על ניהול סיכונים. היות שמדובר בבנק שקרס חשבתי שעדיף לכתוב אותו בבלוג זה.
אתיחס לכמה נקודות מרכזיות שעלו במאמר.
לא נבחרו קריטריונים להצלחה בניהול סיכונים
בכל תהליך של ניהול סיכונים צריך לבחון את ההצלחה מול קריטריון או קריטריונים. ב-SVB לא היו כאלה.
לא היה תהליך של ניהול סיכונים
השלבים הראשונים של תהליך כזה מזהים סיכונים אפשריים.
בשלבים הבאים מכמתים אותם ומעריכים את גודל הסיכון.
אחרי זה מנסים לטפל בחלק מהסיכונים.
אם זה נעשה ב-SVB, זה לא נעשה כראוי.
אגב, זה לא אקט חד פעמי. צריך לחזור על תהליך זה אחת לתקופה ובהתרחש שינוי משמעותי בארגון.
לא היו הנחות ביחס לסיכונים בקונטקס העסקי
הנחות מאפשרות לבחון את התמונה של סיכונים בהקשר רחב. כמובן שגם אותן צריך לבדו תקופתית. הקשר כזה לא היה ב-SVB.
ה-CRO לא טעה
מנהל הסיכונים הראשי של SVB לא טעה.
מדוע הוא לא טעה? הוא לא טעה כי הוא לא היה. המשרה הזאת לא אוישה במשך מספר חודשים לפני הקריסה.
הנחה סטטית ולא דינאמית
כל מי שמבין משהו בניהול סיכונים מבין שהוא דינאמי.
בינינו, גם מי שלא מבין בניהול סיכונים מביא בחשבון שהוא דינאמי.
שום דבר אינו קבוע. כמובן שגם סיכונים משתנים.
לא ב-SVB. הם הניחו שחוסר אינפלציה ורמת ריבית נמוכה יימשכו.
לא למדו מהניסיון
יש כאלה הלומדים מהניסיון שלהם. זה בהחלט ראוי ומבורך, אבל החכם לומד גם מניסיונם של אחרים.
Charette אומר שבמשבר הסאבפריים בשנת 2008 לא היה ניסיון קודם דומה.
SVB היה יכול והיה צריך ללמוד מהניסיון של משבר הסאבפריים בהקשר של הלוואות ללווים שאולי יתקשו להחזיר אותן.
הבנת המוטיבציה להצלחה
המוטיבציה במשבר הסאבפריים הייתה תאוות בצע לא מרוסנת.
גורם משפיע חשוב נוסף היה פוליטיקה.
ב-SVB לא בחנו מה קרה באותו משבר. גם לא זיהו את אותה מוטיבציה.
לא הבינו את ה-Root Cause של סיכונים
לדעת כותב המאמר יש שלושה כאלה: חוסר במידע, חוסר בשליטה וחוסר בזמן.
שלושתם היו חסרים ב-SVB.
אגב לדעתו, הם חסרים בעוד כ-200 בנקים בארה"ב.
כפי שראינו SVB לא היה הבנק האחרון שקרס.
השורה התחתונה
בנק שאינו מנהל סיכונים לאורך זמן, צפוי לקרוס.
אין תגובות:
הוסף רשומת תגובה